马乐老鼠仓案终审维持原判,当庭认罪
分类:新萄京娱乐网址

  洪偌馨

图片 1   原博时基金经理马乐涉嫌老鼠仓案9月22日二审开庭。10月20日广东省高院做出终审判决,维持一审原判。

图片 2原博时基金旗下基金经理马乐老鼠仓案宣判

  新华网深圳2月22日电(记者 赵瑞希)两年多时间,300万元资金投入,竟赚了1883万元。其背后并不是一个辉煌的成功故事,而是一个人人喊打的“老鼠仓”。21日,目前最大的基金“老鼠仓”案在深圳开庭。被告人,原博时精选股票证券投资基金经理马乐在法庭上对犯罪事实供认不讳。从光鲜的基金经理,到戴着手铐的落魄被告人。马乐的沦落,能否给证券市场从业人士敲响警钟?

  日前,内地最大基金“老鼠仓”案在深圳市中级人民法院开庭审理。原博时基金[微博]经理马乐在任职期间被查实利用内幕消息炒作76只股票,涉及金额10.5亿元,非法获利1883万元,马乐当庭认罪。

【相关阅读】

马乐涉老鼠仓案二审庭审直击 激辩量刑标准

马乐二审:是否情节特别严重 缓刑会否改实刑

直击马乐案二审庭审焦点:情节严重VS特别严重(图)

最大老鼠仓案二审:马乐辩称多次请求退赃但未成功

【回顾】

基金最大硕鼠马乐二审立案 一审量刑过低遭质疑

【专题】

金融资管行业掀捕杀老鼠仓风暴

博时原基金经理马乐涉嫌老鼠仓

【相关新闻】

深圳中院微博发布马乐老鼠仓案判决书

内地最大基金老鼠仓案宣判 马乐一审被判三年缓刑五年

  博时基金[微博]“老鼠仓”案开庭

  马乐出生于1982年,2006年从清华大学毕业后进入博时基金工作,历任研究员、研究部公用事业与金融地产研究组主管兼研究员、特定资产投资经理,2010年7月起担任博时精选基金经理,直到2013年6月被调查。

  被告人马乐利用未公开信息操纵股票,获利1883万,被判三年,缓刑五年

  理财周报见习记者 李洁雪/文

  21日,马乐涉嫌“老鼠仓”一案在深圳市中级人民法院开庭。

  根据当日庭审披露的信息,在任职基金经理的两年多时间里,马乐通过操作其亲属和朋友的三个股票账户,通过临时购买的不记名神州行电话卡下单,先于(1~5个交易日)、同期或稍晚于(1~2个交易日)其管理的博时精选基金账户买入相同股票来获利。

  南都讯 南方日报记者 刘冠南 备受关注的国内最大基金“老鼠仓”案,日前有了最终结果。博时基金[微博]前经理马乐因长时间利用未公开信息交易,操纵76只股票,买卖频繁,交易额达10 .5亿余元,其本人获利1883万元,被深圳中院一审以利用未公开信息交易罪判处有期徒刑三年、缓刑五年,并处罚金。一审判决后,检察机关认为量刑过轻、提起抗诉,广东省高院终审裁定维持原判。

  原博时基金旗下基金经理马乐老鼠仓案今天上午在深圳中院宣判,马乐一审被判有期徒刑三年,缓刑五年。追缴违法所得1883万元,并处罚金1884万元。马乐表示服判,不上诉。

  检方认定,2011年3月9日至2013年5月30日期间,被告人马乐担任博时基金管理有限公司旗下的博时精选股票证券投资基金经理,全权负责投资基金投资股票市场,掌握了博时精选股票证券投资基金交易的标的股票、交易时点和交易数量等内幕信息以外的其他未公开信息。马乐在任职期间利用其掌控的上述内幕信息以外的其他未公开信息,从事与该信息相关的证券交易活动,操作自己控制的“金晶”“严维进”“严晓雯”三个股票账户,通过临时购买的不记名神州行电话卡下单,先于(1-5个交易日)、同期或稍晚于(1-2个交易日)其管理的博时精选基金账户买入相同股票76只,累计成交金额人民币10.5亿余元,从中非法获利1883万元。

  在当日的庭审上,证监会[微博]也出具了关于马乐涉嫌利用未公开信息交易案的有关问题的说明。第一项是本案涉及未公开信息,是指马乐任博时精选基金经理期间,因管理基金而掌握的有关投资决策、交易等方面的重要信息,包括博时精选投资股票的名称、数量、价格、盈利预期等。

  利用未公开信息股票交易10 .5亿元

  据现场人士透露,整个庭审过程约持续了十多分钟,“当庭宣布了审判结果,没有提到其他内容,十几分钟就结束了。除了少数几家参加庭审的媒体外,其他旁听的人很少。”

  马乐对检方认定的事实无异议,并当庭认罪。

  第二项是本案有关证券交易账户利用未公开信息进行的股票交易与博时精选投资交易的关联性,是按账户和博时精选在股票交易品种及交易时机上的关联,即涉案账户先于或同期与博时精选买入或卖出同一只股票。

  法院审理查明,2011年3月9日至2013年5月30日期间,马乐担任博时基金管理有限公司旗下的博时精选股票证券投资基金经理,其利用内幕信息及其他未公开信息,操作自己控制的三个股票账户,通过临时购买的不记名电话卡下单,先于、同期或稍晚于其管理的“博时精选”基金账户买入相同股票76只,累计成交金额10.5亿余元,非法获利1883万元。

  法院认为,“马乐案情节严重,但马乐具有主动投罪情节,且到案后能如实供述所犯罪行,属自首,依法从轻处罚。马乐认罪态度良好,违法所得能从扣押冻结的财产中全额返还,罚金亦全额缴纳,有悔罪表现,适用缓刑条件”。

  检方认为,马乐作为基金管理公司从业人员,利用因职务便利获取的内幕信息以外的其他未公开信息,违反规定,从事与该信息相关的证券交易活动,情节特别严重,其行为触犯了刑法第一百八十条第四款,犯罪事实清楚,证据确实、充分,应当以利用未公开信息交易罪追究其刑事责任。

  对于这些指控,马乐当庭认罪并表示愿意退赔非法所得。

  原审法院认为,马乐的行为已构成利用未公开信息交易罪。其自动投案并如实供述其所犯罪行,构成自首,且认罪态度良好,判处有期徒刑三年,缓刑五年,并处罚金1884万元;违法所得依法予以追缴,上缴国库。

  按照此判刑结果,马乐当天就能释放,当庭法官也向现场记者透露,马乐下午就能从看守所自由离开。

  投入300万元两年赚回1883万元

  在庭审现场,马乐及其辩护律师均打出了“苦情牌”,马乐生于河南南阳农村,尽管出身寒门,但他学业优秀,最后考上了清华大学并靠奖学金和助学贷款完成学业,最后还取得了硕士学位。他称自己“犯了一个非常大的错误”,以至于令自己17年寒窗苦读,以及7年辛苦工作和付出都毁于一旦,教训非常惨重。

  检察机关对量刑抗诉

  对此判决结果,理财周报记者第一时间连线了博时基金,对方回复称,“我们公司尊重监管层的意见,而且他已经不在我们公司了,没有其他态度。”

  马乐在法庭上表示,其掌控的三个股票账户的资金来源于其本人及妻子的工资奖金收入200多万元,以及其妻子舅舅严维进投入的25万元。然而,这300万元启动资金,在两年多的时间里,却为马乐赚回了1883万元。

  根据刑法第一百八十条,利用未公开信息交易罪,情节严重的,处五年以下有期徒刑或者拘役,并处或者单处违法所得一倍以上五倍以下罚金;情节特别严重的,处五年以上十年以下有期徒刑,并处违法所得一倍以上五倍以下罚金。

  此案在广东省高级人民法院二审过程中,深圳市人民检察院抗诉提出,《刑法》规定利用未公开信息交易罪依照内幕交易、泄露内幕信息罪的量刑标准处罚,结合本案的案情,马乐应当依照“情节特别严重”的量刑档次处罚。从案件事实看,马乐利用未公开信息交易的时间跨度比较长,操纵76只股票,买卖频繁,交易额达10 .5亿余元,其犯罪情节非常严重,社会影响恶劣。请求依法改判。

  上海华荣律师事务所许峰律师则表示愤慨,“老鼠仓情节比较轻的,判处5年以下,情节特别严重的,5-10年。马乐1800万,如果这都不算情节严重,什么是情节严重,还刑三缓五,判太轻了,这里面到底是什么情况,后面还怎么去处罚老鼠仓!这个案子减值是对法律的践踏,应该启动法律监督程序!”

  马乐赚钱为何这么容易?马乐在庭上表示,他利用其掌管博时精选基金的机会,获得该基金的交易标的(股票)、交易时间、交易价格、盈利预期等非公开信息,操作其掌握的三个股票账户先于基金买入交易标的。

  对于这名年轻基金经理的陨落,其原公司多位人士也表示了惋惜。其中一位告诉《第一财经日报》记者,通过工作中的接触感觉马乐为人还不错,聪明也上进,29岁就当上基金经理在业内十分罕见,算是年少得志。

  如检察机关的抗诉意见被采纳,马乐将被撤销缓刑、判处实刑,且可能在五年以上、十年以下量刑。

  迄今我国对“老鼠仓”行为罪名的认定问题一直未能明确,此前刑法修正案(七)草案增加一款规定:基金管理公司、证券公司、商业银行或者其他金融机构的工作人员,利用因职务便利获取的内幕信息以外的其他未公开的经营信息,违反规定,从事与该信息相关的交易活动,或者建议他人从事相关交易活动,情节严重的,依照刑法相关规定处罚。

  检方表示,马乐通过不记名电话卡电话下单,先后换了10余个手机卡。

  值得一提的是,从马乐的账户来看,尽管他被查出获利千万,但他至今无房产、无豪车、无奢侈品,甚至直至案发前依然和妻子租房住。对此,其辩护律师认为,马乐有自首情节,并且未挥霍违法所得,有意愿并有能力退回赃款,建议酌情从轻或减轻处罚。

  近日,广东省高级人民法院二审审理认为,《刑法》条款并未对利用未公开信息交易罪规定有“情节特别严重”情形;而根据《刑法》第一百八十条第一款的规定,“情节严重的,处五年以下有期徒刑或者拘役,并处或者单处违法所得一倍以上五倍以下罚金”;故本案属“情节严重”,应在该量刑幅度内判处刑罚;抗诉机关提出马乐的行为应认定为“情节特别严重”缺乏法律依据,不予采纳。

  根据这一条款,“老鼠仓”行为当事人可被处五年以下有期徒刑或者拘役,并处或者单处违法所得一倍以上五倍以下罚金;情节特别严重的,将被处五年以上十年以下有期徒刑,并处违法所得一倍以上五倍以下罚金。

  在证监会[微博]介入调查此事后,马乐以出国就医为名,经香港飞往美国。在美国停留了16个小时后,于2013年6月1日返回国内接受监管部门调查,并在行政调查结束后向公安机关自首。

  广东省高院依此裁定驳回抗诉,维持原判。

  令人大跌眼镜的是,基金业最大“老鼠仓”马乐所受到的处罚仅仅是“刑三缓五”,竟不在“情节特别严重之列”。

  那么,一个基金经理又是如何走向犯罪深渊的?马乐在庭上自述,其家境贫寒,作为一个农村孩子能从清华大学毕业,是因为在成长的道路上得到了很多人的帮助。因此,当其2006年进入博时基金后,面对其妻舅舅严维进帮忙理财的请求时,出于报恩的心态,他答应了。为避免自己过多地牵扯其中,他还让严维进以第三人的名义开个股票账户。因此,严维进找到了马乐妻子的同学、并不炒股的金晶帮忙。

  新浪财经注:

  据马乐自述,所谓的报恩之举带来的资产快速升值,让其在这条犯罪道路上越走越远。“这个错误是在不经意间做出的,出于报恩的心态开始的,后来放松了警惕。”在马乐的要求下,严维进及其女儿严晓雯分别以自己的名义开了股票账户,并交由马乐操作。

  附判决书全文:

  打击金融犯罪如何增强震慑力?

  深圳中院对被告人马乐利用未公开信息交易罪案进行一审宣判

  检方和马乐在法庭上的陈述显示,马乐基本没有将其掌控的三个股票账户的资金提出来过,两年多来只是曾给过严维进10万元分红,其余资金全部都在账上。

  3月28日,深圳中院[微博]在刑事审判区对被告人马乐犯利用未公开信息交易罪案进行一审公开宣判,以利用未公开信息交易罪判处马乐有期徒刑三年,缓刑五年,并处罚金人民币1884万元;违法所得人民币18833374.74元依法予以追缴。

  对此,马乐说,这些违法所得,虽然在自己的账户上,但还是有这些钱不是自己的感觉。

  法院经审理查明,2011年3月9日至2013年5月30日期间,马乐担任博时基金管理有限公司旗下的博时精选股票证券投资基金经理,全权负责投资基金投资股票市场,掌握了博时精选股票证券投资基金交易的标的股票、交易时点和交易数量等内幕信息以外的其他未公开信息。马乐在任职期间利用其掌控的上述内幕信息以外的其他未公开信息,从事与该信息相关的证券交易活动,操作自己控制的“金某”、“严某进”、“严某雯”三个股票账户,通过临时购买的不记名神州行电话卡下单,先于、同期或稍晚于其管理的“博时精选”基金账户买入相同股票76只,累计成交金额人民币10.5亿余元,从中非法获利人民币18833374.74元。2013年7月17日,被告人马乐主动到深圳市公安局经济犯罪侦查支队投案。

  马乐的辩护律师认为,马乐有自首情节,并且未挥霍违法所得,有意愿并有能力退回赃款,建议酌情从轻或减轻处罚。同时,马乐虽然利用未公开信息非法牟利,但并未对其掌管的基金造成损害,并且在其带领下,基金表现有较大提高。

  法院经审理认为,被告人马乐无视国家法律,作为基金管理公司从业人员,因利用职务便利获取的内幕信息以外的其他未公开信息,违反规定,从事与该信息相关的证券交易活动,情节严重,其行为已构成利用未公开信息交易罪。被告人马乐具有自动投案的情节,且到案之后能如实供述其所犯罪行,符合自首的法律规定,依法可以从轻处罚。被告人马乐认罪态度良好,其违法所得能从扣押冻结的财产中全额返还,判处的罚金亦能全额缴纳,确有悔罪表现,另经深圳市福田区司法局社区矫正和安置帮教科调查评估,对被告人马乐宣告缓刑对其所居住的社区没有重大不良影响,符合适用缓刑的条件,决定对其适用缓刑。依照《中华人民共和国刑法》相关规定,做出如上判决。

  但公诉方认为,虽然马乐的行为并未侵犯其掌管基金所有者的利益,但严重扰乱了证券市场的秩序,应当承担相应的法律责任。

  被告人马乐当庭表示服从判决,不上诉。(王芳 徐雪霞)

  根据刑法第一百八十条,利用未公开信息交易罪,情节严重的,处五年以下有期徒刑或者拘役,并处或者单处违法所得一倍以上五倍以下罚金;情节特别严重的,处五年以上十年以下有期徒刑,并处违法所得一倍以上五倍以下罚金。

  新浪财经附表:马乐老鼠仓案始末

  金融犯罪动辄上千万、上亿元,当前微弱的处罚力度早已备受诟病。不少业内人士认为,处罚力度不足,导致法律法规威慑力不足,正是助长金融犯罪的一大因素。

日期 事件进展
2014年2月22日 最大老鼠仓案开庭 马乐最高或被监禁10年
2014年2月21日 原博时基金经理马乐曾逃到海外 最终回国自首
2013年9月7日 证监会决定暂停博时基金新业务审批6个月
2013年9月3日 博时马乐被深圳市检察院批捕
2013年7月27日 博时精选原基金经理马乐被控制 可疑账户10亿资金先进先出

  马乐究竟要为“老鼠仓”付出多大的代价,这个代价是否能够给证券市场从业人员敲响警钟,庭审当天并无结论。该案将择期宣判。

本文由新萄京娱乐网址发布于新萄京娱乐网址,转载请注明出处:马乐老鼠仓案终审维持原判,当庭认罪

上一篇:安信基金姜诚,安信消费医药主题基金正在发行 下一篇:没有了
猜你喜欢
热门排行
精彩图文